למה חייבים להתרחק מברוקר לא מפוקח?

אתמול התרחש אירוע מטריד בקהילת הוואטסאפ "פלוס מינוס". מספר לא מזוהה הציע לחברי הקהילה "הזדמנות נדירה" להשקיע באמצעות רובוט אלגוריתמי שכביכול מסוגל להניב תשואות פנומנליות בשוק ההון.

נשמע מושלם, נכון? זה בדיוק הבעיה.

כמנהל קהילת "פלוס מינוס", שמקדיש את חייו המקצועיים לחינוך פיננסי, אני רואה כמעט מדי שבוע הבטחות דומות מאנשים שטוענים שיש להם את "המערכת המושלמת" או את "האלגוריתם הסודי" שיעשה לך מיליונים.

אבל בואו נחשוב על זה לרגע: אם באמת הייתה קיימת מערכת אוטומטית שיכולה לנצח את השוק בעקביות – האם מישהו היה צריך למכור אותה לכם? האם לא היה פשוט משתמש בה בעצמו ומרוויח מיליארדים?

רגולציה בעולם הפיננסי לא נועדה רק "להכביד" על המשקיעים או "לסבך" את התהליך. היא נועדה להגן עליכם:

1. שקיפות מלאה - גופים מפוקחים חייבים בשקיפות מלאה לגבי השקעותיכם
2. הפרדת כספים - הכסף שלכם מופרד מכספי החברה, כך שגם אם החברה מתמוטטת, הכסף שלכם מוגן
3. הגנה מפני הונאות - הפיקוח מוודא שאין מניפולציות או שימוש לרעה בכספך
4. דיווח אמיתי - חובת דיווח אמת על תשואות ועמלות
5. חובת נאמנות - חובה חוקית לפעול לטובתך כמשקיע

איך תזהו הצעות השקעה מפוקפקות? הנה סימני האזהרה הברורים:

1. הבטחות לתשואות גבוהות באופן חריג

כל מי שמבטיח לכם תשואות של עשרות אחוזים בשנה באופן עקבי משקר. אפילו וורן באפט, אחד המשקיעים המצליחים בהיסטוריה, השיג תשואה ממוצעת של כ-20% בשנה לאורך הקריירה שלו.

2. "מערכת סודית" או "אלגוריתם פורץ דרך"

שווקים פיננסיים הם המערכות המורכבות והמנותחות ביותר בעולם. חברות ענק משקיעות מיליארדי דולרים בניתוח שווקים. הסיכוי שמישהו לא מוכר "פיצח את הקוד" הוא אפסי.

3. לחץ לפעול מהר

"ההזדמנות תיעלם מחר", "רק 5 מקומות נותרו" - אלה טקטיקות לחץ קלאסיות שנועדו למנוע ממך לחשוב באופן רציונלי או להתייעץ עם מומחים.

4. העדר שקיפות לגבי הרקע של המציע

לא מוכנים לחשוף מי עומד מאחורי ההשקעה? אין פרטים על הרקע המקצועי והניסיון של האנשים? זה צריך להדליק נורה אדומה.

5. בקשה להעביר כספים לחשבונות פרטיים

כל פלטפורמת השקעה לגיטימית תעבוד עם חשבונות תאגידיים מסודרים, ולא תבקש העברות לחשבונות פרטיים או לארנקי קריפטו אנונימיים.

אז איך באמת נשקיע בצורה חכמה ובטוחה? הנה כללי הזהב:

1. עבדו רק עם אנשי מקצוע מורשים

בישראל, יש שלושה סוגים עיקריים של בעלי רישיון בתחום ההשקעות:

• יועצי השקעות (עובדים בבנקים, אמורים להיות אובייקטיביים)
• משווקי השקעות (עובדים בבתי השקעות, מקדמים את המוצרים של בית ההשקעות שלהם)
• מנהלי תיקים (מנהלים עבורך את ההשקעות בפועל)

איך לבדוק? בדקו אם איש המקצוע מופיע ברשימת המורשים של רשות ניירות ערך

2. השקיעו רק דרך פלטפורמות מפוקחות

בישראל, הפלטפורמות המפוקחות כוללות:

• בנקים
• בתי השקעות מורשים
• חברי בורסה מורשים

איך לבדוק? ראו את רשימת חברי הבורסה המפוקחים

3. הבינו את מבנה העמלות

לפני שאתם משקיעים, הבינו במדויק:

• מהן העמלות שאתם משלמים
• האם יש עמלות נסתרות
• האם יש קנסות על משיכה מוקדמת

4. דרשו דיווח שקוף ועקבי

השקעה לגיטימית תכלול:

• דיווחים תקופתיים מפורטים
• גישה למידע מלא על החזקותיכם בכל רגע נתון
• דוחות תשואה שמשקפים את הביצועים האמיתיים

5. פזרו סיכונים

גם כשאתם עובדים עם גורמים מפוקחים:

• אל תשימו את כל הכסף בסל אחד
• שקלו פיזור בין מספר בתי השקעות
• בנו תיק מגוון עם סוגי נכסים שונים

למרות כל האזהרות, אנשים ממשיכים ליפול בפח של השקעות לא מפוקחות. הסיבות העיקריות:

1. החמדנות האנושית - הפיתוי של "כסף קל" ו"תשואות גבוהות" מעוור את השיפוט
2. הטיית האישור - אנחנו נוטים להתעלם מסימני אזהרה כשאנחנו רוצים להאמין במשהו
3. לחץ חברתי - כשאנחנו שומעים על חברים שכביכול הרוויחו, קשה להישאר מחוץ למשחק
4. אשליית הידע - תחושה שגויה ש"אני מבין את השוק" ו"זה לא יקרה לי"
5. חוסר הבנה של הסיכונים - אי-הבנה של מה שעומד על הכף

לפני שלוש שנים, אבי (שם בדוי) התעלם מהעצות שלי והשקיע סכום נכבד של 200,000 ₪ בפלטפורמת מסחר אלגוריתמי שהבטיחה תשואות של 3% בחודש. בתחילה, הפלטפורמה שלחה דוחות מרשימים עם תשואות נפלאות. אבי אפילו הצליח למשוך כמה אלפי שקלים כ"רווחים".

מחוזק בביטחון, הוא השקיע עוד 300,000 ₪. חודשיים לאחר מכן, האתר נעלם, הטלפונים הפסיקו לענות, והכסף? נעלם לחלוטין.

מה שאבי לא הבין היה שהכסף שהוא הצליח למשוך בהתחלה לא היה באמת רווחים - זו הייתה הטכניקה הקלאסית של הונאות פונזי, שבהן משתמשים בכספי משקיעים חדשים כדי לשלם "רווחים" למשקיעים ותיקים יותר.

לו היה אבי משקיע את אותו סכום דרך פלטפורמות מפוקחות, גם אם התשואות היו צנועות יותר, הכסף שלו היה עדיין שלו.

כשאני מייעץ למשפחות בנושאי כלכלה, אני תמיד מדגיש: הצעד הראשון להשקעה חכמה אינו בחירת המניות הנכונות או האסטרטגיה המושלמת, אלא בחירת הסביבה הבטוחה להשקעה.

לפני שאתם שוקלים היכן להשקיע את כספכם, ודאו שאתם עובדים עם:

1. אנשי מקצוע בעלי רישיון מרשות ניירות ערך
2. פלטפורמות השקעה מפוקחות
3. גופים עם היסטוריה ומוניטין מוכחים

זכרו: אין קיצורי דרך אמיתיים בעולם ההשקעות. התשואות המרשימות ביותר מגיעות מהשקעה חכמה, סבלנית ובטוחה לאורך זמן.

אתם מוזמנים לשתף את הפוסט הזה עם חברים ובני משפחה שעלולים להיות פגיעים להונאות השקעה. לעיתים, שיתוף מידע פשוט יכול למנוע הפסדים של מאות אלפי שקלים.

אתם מוזמנים להצטרף לקהילת "פלוס מינוס" - קהילה של אנשים שלומדים יחד להתנהל נכון כלכלית.